I. Nachfrageseite: KI-Rechenleistung und globale digitale Infrastruktur treiben strukturelle Veränderungen der Nachfrage voran
KI-Rechenzentren werden zur Kerntriebskraft: Technologieriesen wie Meta und Microsoft bauen hyperskalige KI-Rechenzentren,mit jedem Rechenzentrum, das 3-5 mal mehr Glasfaser als traditionelle Cloud-Rechenzentren verwendetZum Beispiel erfordert Meta's Louisiana-Projekt die Beschaffung von 8 Millionen Meilen Glasfaser.
Die weltweite Nachfrage nimmt weiter zu: Die CRU-Daten zeigen, dass die weltweite Nachfrage nach Glasfaserkabeln im Jahr 2025 gegenüber dem Vorjahr um 4,1% steigen wird, wobei die Nachfrage nach Rechenzentren gegenüber dem Vorjahr um 75,9% steigen wird.CICC prognostiziert, dass der Anteil der nach KI angetriebenen Datencenter-Faseroptiknachfrage von weniger als 5% im Jahr 2024 auf 35% im Jahr 2027 steigen wird.
Inländische "Ost-West-Computing" und Auftragsrepatriierung im Ausland: China fördert weiterhin das Projekt "Ost-West-Computing",Während eine große Anzahl ausländischer Breitbandbauaufträge nach China zurückkehren, die den Wettbewerb um Lieferungen weiter verschärft.
II. Lieferseite: Vorformkapazität steif eingeschränkt, Ausbauzyklus lang (1.5-2 Jahre)
Die Vorformen aus Glasfasern stellen einen wichtigen Engpass dar: Sie machen etwa 70% der Kosten für Glasfasern aus, ihre Produktion beruht auf hochreinem Kieselsand und Präzisionsablagemethoden.die zu hohen technologischen Hindernissen führen.
Langer Ausbauzyklus: Eine Vorform-Produktionslinie benötigt 1,5-2 Jahre vom Bau bis zur stabilen Massenproduktion, was es schwierig macht, schnell auf kurzfristige Nachfrageanstiege zu reagieren.
Schmale Kapazität der führenden Unternehmen: Hochwertige Glasfasern sind knapp und der Produktionszyklus für einige Aufträge wurde auf mehrere Monate verlängert.